Kockázat és hozam alapjai

Bevezetés a kockázatba és hozamba

A befektetés egyensúlyozás a kockázat és a hozam között. A kockázat annak az esélye, hogy a befektetésed nem teljesít olyan jól, mint vártad, vagy akár veszíthet is az értékéből.

A hozam méri a nyereséget (vagy veszteséget), amelyet a pénzed idővel termel.

Az átváltás egyszerű, de hatásos: a magasabb potenciális hozamok általában nagyobb kockázattal járnak, míg a biztonságosabb választások általában stabilabb, de kisebb nyereséget hoznak.

Ennek az egyensúlynak a megértése kulcsfontosságú egy olyan stratégia kialakításához, amely illeszkedik a céljaidhoz és a kockázattűrő képességedhez.

A kockázat-hozam átváltás

Minden befektetés valahol a kockázat-hozam spektrumon helyezkedik el.

Ha biztonságra játszol megtakarítási számlákkal vagy államkötvényekkel, valószínűleg stabil, de szerény növekedést fogsz látni.

Ha kockázatosabb területre lépsz — mint a részvények, opciók vagy kockázati tőke — a potenciális hozamok nőnek, de a jelentős veszteségek esélye is.

A kettő között találhatók olyan eszközök, mint a vállalati kötvények vagy az indexalapok.

Az átváltás a befektetés lényege: a nagyobb kockázatok nagyobb nyereségek kapuját nyithatják meg, míg a biztonságosabb fogadások simábbá teszik az utat.

A befektetési kockázatok típusai

A befektetők számos kockázattal szembesülnek, amelyek befolyásolhatják portfóliójuk teljesítményét:

• Piaci kockázat: Az eszközárak kiszámíthatatlanul ingadozhatnak gazdasági változások vagy a befektetői hangulat miatt.
• Hitelkockázat: A hitelfelvevő nem teljesítheti a hitel- vagy kötvényfizetési kötelezettségeit, csökkentve a várt hozamokat.
• Inflációs kockázat: Az emelkedő árak csökkentik a befektetési hozamok vásárlóerejét.
• Likviditási kockázat: Nehézség egy eszköz gyors eladásában anélkül, hogy az befolyásolná az árát.
• Kamatlábkockázat: A kamatlábak változásai felfelé vagy lefelé mozgathatják a kötvényárakat.

Noe egyensúlyoz a növekedés és a biztonság között

10 000 dollár befektetésével Noe kiegyensúlyozott megközelítést választ. 60%-ot egy diverzifikált részvényportfólióba tesz, 9%-os éves hozamot célozva.

Ez körülbelül 15%-os volatilitással jár, ami azt jelenti, hogy a hozamok körülbelül 15 százalékponttal ingadozhatnak az átlag felett vagy alatt.

Noe fennmaradó 40%-a államkötvényekbe kerül, amelyek stabilabb 4%-os hozamot kínálnak mindössze 3%-os volatilitással.

A diverzifikálással Noe kezeli a kockázatot, miközben körülbelül 6,2%-os összesített éves hozamot céloz meg.

Az eszközök keverése simíthatja az utat a növekedés elvesztése nélkül.