Memóriahiány

Költségek által megbénított konzolok

A Sony és a Nintendo pénteki eredményei ugyanazt az üzenetet erősítették meg: a memóriahiány valódi fejfájást okoz a videojáték-iparnak.

A Sony éves játékértékesítéseinek 6%-os csökkenésére számít, és közölte, hogy kilátásai attól függnek, sikerül-e "ésszerű áron" memóriát biztosítani. A márciusi negyedévben 1,5 millió PS5 játékkonzolt adott el, ami 46%-os csökkenés az egy évvel korábbihoz képest, miután $100-ral emelte az árakat. A memória- és tárolóhiány állt az áremelés mögött.

A Nintendo eközben $50-ral emelte a Switch 2 árát, és csökkentette értékesítési előrejelzését. A Switch 2, amelyet éppen tavaly júniusban adtak ki, várhatóan 16,5 millió darabot ad el ebben a pénzügyi évben — ami 17%-os csökkenés az előző évhez képest.

Két chip, sok probléma

Amikor a vállalatok azt mondják, hogy "memória", általában két dolgot értenek alatta:

• DRAM: Rövid távú munkamemória. Ez tartja a játékokat, alkalmazásokat és AI-modelleket zökkenőmentesen futva a jelenben.
• NAND: Hosszú távú tárolás. Itt élnek a letöltéseid és mentett fájljaid, még akkor is, amikor az áramellátás ki van kapcsolva.

Az AI-adatközpontoknak speciális, prémium memóriára van szükségük (különösen HBM-re, amely egy nagy sebességű rövid távú memóriatípus, amelyet AI GPU-kkal használnak). A memóriagyártók a gyári kapacitást a magas árrésű AI-memória felé tolják el, és mindenki más szorult helyzetbe kerül, gyakran többet fizetve kevesebbért.

A következő laptopod is fizet

Ez a hiány nem "csak a játékosok" problémája. Minden okoseszköznek memóriára van szüksége: telefonok, PC-k, szerverek, routerek — még autók is.

• Magasabb eszközárak (vagy kisebb tárhely/RAM ugyanazon az áron)
• Alacsonyabb hardverárrések azon márkák számára, amelyek nem tudják elég gyorsan emelni az árakat
• Késleltetett gyártás, amikor az alkatrészek nem biztosíthatók nagy mennyiségben
• Beszállítók, akik emelik a szerződéses árakat és hosszabb távú megállapodásokat követelnek

Az eredmény: a szórakoztatóelektronikai gyártók olyan felhőóriásokkal versenyeznek, mint a Microsoft és a Google, amelyek mélyebb zsebekkel és erősebb alkupozícióval rendelkeznek.

Szereplők a memóriaháborúban

• Vesztesek (árrés-szorítás): Szórakoztatóelektronikai és szerződéses gyártók, amelyek rövid távú vagy azonnali vásárlásra támaszkodnak.
• A középmezőny (hyperscalerek): Felhőóriások, mint a Microsoft, a Google, a Meta és az Amazon, valamint chipervezők, mint az Nvidia, előre fizetnek és hosszú távú szerződéseket kötnek. Ez megvédi őket a hiányoktól, de ez a biztonság költséges.
• Valószínű nyertesek (árazási erő): A memóriachip-gyártók, mint a Samsung, az SK Hynix és a Micron, különösen azok, amelyek élen járnak az AI-minőségű memóriában. Az évek óta tartó konszolidáció azt jelenti, hogy néhány cég irányítja a kínálatot, a hiányt tőkeáttétellé alakítva.

A fellendülés-visszaesés ciklus változóban lehet

A memóriachip-ipar hírhedt a brutális ciklusairól: az árak felszöknek, a vállalatok túlépítenek, majd az árak összeomlanak. Egyes elemzők most azt állítják, hogy az AI-korszak kisimíthatja a fellendülés-visszaesés mintázatot.

Miért? A nagy AI-vásárlók többéves szerződéseket szorgalmaznak (három-öt évre, nem negyedévről negyedévre történő alkudozást) a kínálat biztosítása érdekében. A chipgyártók szerint az ügyfelek viselkedése az ellátás biztonsága felé tolódik el az ár rovására.

A versengés olyan intenzív, hogy egyes hatalmas ügyfelek állítólag még teljes gyártósorok vagy drága berendezések finanszírozását is felvetették a koreai SK Hynix chipgyártó számára.