Основы управления рисками

Введение в управление рисками

Управление рисками включает выявление, оценку и снижение финансовых рисков, таких как падение рынка, экономические спады или непредвиденные расходы.

Распознавание этих рисков позволяет вам создавать стратегии, которые защищают ваши инвестиции и поддерживают стабильность портфеля в периоды волатильности.

На протяжении этого курса мы будем следить за Джейн, 32-летним менеджером по маркетингу из Чикаго, которая начинает свой инвестиционный путь, сочетая любопытство с осторожностью для создания портфеля, соответствующего её целям.

Типы рисков

Инвестирование на рынках связано с несколькими рисками, включая рыночный риск от общего снижения из-за экономических или геополитических событий, кредитный риск от дефолта заёмщиков или эмитентов облигаций, а также риск ликвидности, когда активы невозможно быстро продать без влияния на цены.

Другие риски включают процентный риск, влияющий на цены облигаций и стоимость заимствований; валютный риск от колебаний обменного курса при международных инвестициях; и операционный риск от сбоев в процессах или системах компании.

Джейн узнаёт о важности управления рисками

Джейн отчётливо помнит, как её инвестиция в Aurora Tech на сумму $20,000 сократилась до $10,000 за несколько дней во время падения рынка.

Паника была слишком знакомой — потеря работы её отцом во время кризиса 2008 года всё ещё оставалась в её памяти.

Решив не допустить повторения истории, она диверсифицировала свои средства, распределив их между облигациями, индексными фондами и сбережениями.

Спустя несколько месяцев, когда технологический сектор снова просел, её портфель изящно выдержал удар. Облегчение напомнило ей, почему баланс и предусмотрительность так важны.

Сила диверсификации

Диверсификация — это стратегия управления рисками, которая предполагает распределение инвестиций между различными активами, секторами или регионами для снижения подверженности любому отдельному риску.

Включая сочетание классов активов, таких как акции, облигации и сырьевые товары, инвесторы могут компенсировать убытки в одной области прибылью в другой.

Диверсификация снижает влияние рыночной волатильности, рисков, связанных с конкретными компаниями, и спадов в отдельных секторах, создавая более стабильный и сбалансированный портфель с течением времени.

Понимание толерантности к риску

Толерантность к риску — это уровень неопределённости и потенциальных финансовых потерь, который инвестор может принять, не испытывая чрезмерного беспокойства.

Она формируется такими факторами, как возраст, финансовые цели, инвестиционный горизонт и личный комфорт в отношении риска.

Молодые инвесторы часто склоняются к более рискованным активам, таким как акции, для максимизации потенциала роста, тогда как те, кто приближается к пенсии, как правило, отдают предпочтение менее рискованным, стабильным инвестициям для защиты своего капитала и обеспечения стабильного дохода в пенсионные годы.