Principes de base de la gestion des risques

Introduction à la gestion des risques

La gestion des risques consiste à identifier, évaluer et atténuer les risques financiers tels que les baisses de marché, les ralentissements économiques ou les dépenses imprévues.

Reconnaître ces risques vous permet de créer des stratégies qui protègent vos investissements et maintiennent la stabilité de votre portefeuille en période de volatilité.

Tout au long de ce cours, nous suivrons Jane, une responsable marketing de 32 ans originaire de Chicago, qui débute son parcours d'investissement, alliant curiosité et prudence pour construire un portefeuille aligné sur ses objectifs.

Types de risques

Investir sur les marchés implique plusieurs risques, notamment le risque de marché lié aux baisses généralisées dues à des événements économiques ou géopolitiques, le risque de crédit lié au défaut des emprunteurs ou des émetteurs d'obligations, et le risque de liquidité lorsque les actifs ne peuvent pas être négociés rapidement sans impact sur les prix.

Parmi les autres risques figurent le risque de taux d'intérêt, qui affecte les prix des obligations et les coûts d'emprunt ; le risque de change lié aux fluctuations des taux de change dans les investissements internationaux ; et le risque opérationnel lié aux défaillances des processus ou des systèmes d'une entreprise.

Jane apprend l'importance de la gestion des risques

Jane se souvient parfaitement de son investissement de 20 000 $ dans Aurora Tech qui s'est réduit à 10 000 $ en quelques jours lors d'une chute du marché.

La panique lui était trop familière — la perte d'emploi de son père pendant la crise de 2008 restait gravée dans sa mémoire.

Déterminée à empêcher l'histoire de se répéter, elle a diversifié ses placements, répartissant ses fonds entre obligations, fonds indiciels et épargne.

Des mois plus tard, lorsque le secteur technologique a de nouveau vacillé, son portefeuille a absorbé le choc avec élégance. Le soulagement lui a rappelé pourquoi l'équilibre et la prévoyance sont essentiels.

Le pouvoir de la diversification

La diversification est une stratégie de gestion des risques qui consiste à répartir les investissements entre différents actifs, secteurs ou régions afin de réduire l'exposition à un risque unique.

En incluant un mélange de classes d'actifs tels que les actions, les obligations et les matières premières, les investisseurs peuvent compenser les pertes dans un domaine par des gains dans un autre.

La diversification réduit l'impact de la volatilité du marché, des risques spécifiques aux entreprises et des ralentissements sectoriels, créant ainsi un portefeuille plus stable et équilibré au fil du temps.